네이버·배터리 담은 개미 '쓴잔'…외국인, 반·차로 짭짤

상반기 투자 성적표
개인 순매수 10개 중 9개 손실
네이버·LG엔솔·JYP 등 파란불
기관도 2차전지에 물려 -10%
외국인 9개 종목서 16% 수익
하이닉스·HD현대일렉 등 활짝

올해 상반기 개인투자자가 가장 많이 매수한 상위 10개 종목에서 평균 7%대 손실을 본 것으로 나타났다. 올 들어 주가가 부진한 2차전지, 인터넷, 엔터테인먼트 종목 등을 사들인 결과다. 반면 외국인 투자자는 반도체·자동차 업종에 투자해 평균 16% 넘는 수익률을 냈다.

○2차전지 산 개인 울상, 반·차 산 외인 활짝

21일 한국경제신문이 연초 이후 이날까지 투자자별로 가장 많이 순매수한 10개 종목의 평균매수단가(총매수 금액을 총매수 주식 수로 나눈 액수)와 이날 종가를 비교한 결과 개인은 10개 종목에서 평균 7.17% 손해를 본 것으로 나타났다. 상위 10개 종목 중 엔켐을 제외한 9개는 모두 평단가가 이날 종가보다 높아 손실을 봤다.

개인의 올해 순매수 1위인 네이버는 개인 평단가가 19만2789원이었다. 이날 종가(16만7600원)와 비교하면 올 들어 네이버를 매수한 개인이 현재까지 이 종목을 보유했을 경우 평균적으로 13.06%가량 손해를 봤다는 얘기다.

개인이 주로 매수한 2차전지 종목도 대부분 ‘파란불’이었다. 평단가와 비교하면 삼성SDI는 6.77%, LG화학은 15.05%, LG에너지솔루션은 12.35% 손실을 본 것으로 추산됐다. 상위 10개 종목 중 가장 손실이 큰 것은 JYP엔터테인먼트였다. JYP엔터테인먼트 매수자의 평단가와 이날 종가를 비교하면 개인은 평균 20.87% 손실을 기록했다.

반면 외국인은 순매수 상위 10개 종목(우선주 제외)에서 평균 16.80% 수익률을 거뒀다. 삼성물산을 제외하면 9개 종목에서 모두 10% 이상 높은 수익률을 달성했다. 올해 외국인 순매수 1위 종목인 삼성전자는 외국인 평단가가 7만7066원이었다. 이날 종가(8만원)와 비교하면 3.66% 정도 수익이 났다.

인공지능(AI), 반도체 열풍을 타고 올해 64.33% 급등한 SK하이닉스는 외국인 평단가가 17만2282원으로 평균 26.37% 수익률을 낸 것으로 추정됐다. 이 밖에 HD현대일렉트릭(32.81%) 알테오젠(39.77%) 크래프톤(18.11%) 등도 평단가와 비교해 높은 수익률을 보였다.

기관투자가도 2차전지주 부진으로 투자 성적이 좋지 않았다. 올해 기관 순매수 2위인 LG화학은 평단가가 42만5575원이다. 이날 종가(35만5500원)를 고려하면 19.71% 손해를 본 셈이다. 순매수 6위인 에코프로머티는 평단가 대비 60.21% 손실을 낸 것으로 나타났다. 기관 순매수 상위 10개 종목의 평균 수익률은 -10.4%, 에코프로머티를 제외하면 평균 -4.86%였다.

○“2차전지 밸류 부담 지속”

증권가는 개인이 올해도 2차전지를 공격적으로 매수하고 있어 외국인과 수익률 격차가 더 커질 것으로 예상했다. 장정훈 삼성증권 연구원은 “국내 주요 2차전지주의 평균 주가는 지난 11개월간 38% 하락해 지난해 초반 수준으로 돌아갔다”며 “그럼에도 판가 하락에 따른 실적 부진 우려가 커지면서 주가가 반등하기 어려운 상황”이라고 말했다.

반면 외국인이 주로 사들인 국내 반도체 업종은 올 하반기에도 상승세가 예상된다. 류형근 삼성증권 연구원은 “고대역폭메모리(HBM)와 고용량 SSD가 AI 생태계 확대에 강한 매개체가 되고 있다”며 “올해 HBM 관련 업체는 모두 높은 실적을 거둘 것”이라고 설명했다.

개인이 반도체·자동차 등 올해 주도 업종에서 빠져나간 것도 수익률 격차가 커진 원인이다. 올해 개인 순매도 1위는 현대차(3조8579억원), 2위는 삼성전자(3조1250억원)였다. 한 증권사 리서치센터장은 “개인은 들고 있던 종목이 오르면 빨리 팔고 다음 종목으로 갈아타는 경향이 있다”며 “이런 전략으로는 장기적으로 좋은 수익률을 내기 어렵다”고 했다.

배태웅 기자 btu104@hankyung.com