[日반도체의 부활]③장비 매출 첫 4조엔 돌파 가시권…"투자회복 보인다"

日 반도체 장비 장밋빛 전망
업황 회복에 정부 지원 기대
美·中 틈새 이익도 기회 요소

일본의 반도체 왕국 재건을 뒷받침하는 분야는 소재·부품·장비(소부장) 산업이다. 올해 반도체 업황이 회복세를 보이며 관련 시장의 성장 흐름이 두드러질 것이란 전망이 나온다. 정부의 적극적인 지원으로 직·간접적인 호재도 더해지면서 일본 소부장 산업 경쟁력이 한층 강화될 수 있다는 게 전문가 평가다.

19일 관련 업계에 따르면 일본반도체장비협회(SEAJ)는 회계연도 2024년(2024년 4월~2025년 3월) 일본산 반도체 장비 매출액이 전년 대비 27% 늘어난 4조348억엔이 될 것으로 전망했다. 회계연도 2014년부터 10년간 매출 증가율을 살폈을 때 호황기였던 2021년(44.4%)과 2017년(30.7%)에 이어 세 번째로 높은 성장세를 보일 수 있다고 내다본 것이다. 연매출액이 4조엔을 돌파하는 첫해기도 하다.

SEAJ 측은 "로직(시스템)·파운드리(반도체 위탁생산)에 이어 하반기엔 D램 관련 본격적인 투자 회복이 일어날 것"이라며 "전반적인 시장 회복과 더불어 정부 지원도 투자 회복을 촉진할 것으로 본다"고 설명했다. 또 생성형 인공지능(AI) 효과로 반도체 제조사뿐 아니라 장비 업체까지 수혜를 입을 것이라고 전망했다.

일본 정부의 반도체 산업 육성책은 칩 제조에 초점이 맞춰져 있는 게 현실이다. 지난 2021년 ‘반도체·디지털 산업 전략’을 제정한 데 이어 지난해엔 개정안 작업까지 마친 상태다. 글로벌 경쟁력을 갖춘 소부장과 달리 제조 산업은 뒤처져 있다는 판단에 따른 것이기 때문이다.

하지만 일본 소부장업계는 이런 지원책의 승수효과가 크다고 판단하고 있다. 자국 신생 반도체 기업인 라피더스뿐 아니라 대만 TSMC와 미국 마이크론 등 해외 기업에 정부 지원을 늘리면 소부장 업체들도 덩달아 수혜를 입는다는 것이다.

SEAJ는 일본 내 생산시설이 늘어나면서 자국 및 해외 반도체 장비 업체의 일본 내 매출 규모가 앞으로 빠르게 늘어날 것으로 예상했다. 올해(1조3008억엔)와 내년(1조6910억엔)에 각각 20%, 30%의 높은 매출 증가율을 보일 것이란 전망도 내놨다.

여기에 일본 정부의 직접적인 지원을 받는 기업 사례도 늘고 있다. 일본 반도체 소재 기업 섬코는 2029년 양산을 목표로 시가현에 실리콘 웨이퍼(반도체 원판) 공장을 짓기로 하면서 전체 투자액(2250억엔)의 3분의 1인 750억엔을 정부 지원액으로 받기로 했다. 일본 정부는 글로벌 반도체 생태계에서 영향력을 확대하기 위해 국부펀드(JIC)를 활용, 일본 소재 기업 JSR을 인수하겠다고 밝히기도 했다.

반도체 전문가들은 일본 정부와 현지 기업들의 이같은 행보가 일본 소부장 경쟁력을 키울 수 있는 토대가 될 수 있다고 본다. 특히 AI 반도체 수요 증가와 함께 그동안 침체를 보였던 소부장 기업들 실적도 올해 하반기부터는 확실히 반등할 것이라는 전망이 나온다. 니혼게이자이신문에 따르면 하시모토 마유키 섬코 회장은 최근 다소 부진한 실적을 발표한 자리에서 "생성형 AI용 이외에는 수요 회복에 시간이 걸리고 있다"면서도 "웨이퍼 수요 회복은 2024년 하반기 이후에 가능할 것"이라고 설명했다.

남건욱 극동대 교수는 "일본이 소부장 분야에서 강점을 두고 있다 보니 그간 글로벌 시장에서 영향력을 키워 왔다"며 "여러 지원까지 더해진다면 경쟁력을 더욱 높이는 계기가 될 것"이라고 설명했다.

미국이 중국을 상대로 각종 반도체 규제를 강화하면서 생긴 틈새시장도 일본엔 기회로 작용하고 있다. 미국이 중국에서 첨단 반도체 생산을 할 수 없도록 관련 장비 수출을 막자 중국이 규제 외 분야에서 레거시(구형) 반도체 투자를 늘리고 있고, 이같은 수혜를 일본 장비 기업들이 누리고 있는 것이다.

도쿄일렉트론(TEL)과 고쿠사이일렉트릭 등 일본 반도체 장비 기업들의 중국 매출은 성장세를 보이고 있다. TEL의 경우 중국 매출 비중이 40% 안팎이었지만 올해 들어 45%를 넘겼다. 중국 매출이 빠르게 늘면서 실적 전망치도 상향 조정됐다. 지난 13일엔 하루 만에 시가총액이 120억달러 급증하기도 했다. 가와모토 히로시 TEL 부사장은 "중국의 강력한 수요가 이어지거나 더 강해질 것"이라고 내다봤다.

김평화 기자 peace@asiae.co.kr