금시세(금값) 상승
-오늘의 금시세(한국금거래소 0.78%↑)
-한국금거래소 순금 살 때 89만9천원
-KRX 금가격 전날 g당 20만3천410원 마감
-국제 금값 2.4%↑…4,600달러 돌파
-장중 4,631달러…3개월여 만에 최고
-주간 5% 이상 상승·3주 연속 오름세
-美 재무부 장기국채 매입 확대·달러 약세 영향
-200일 이동평균선 돌파…추가 상승 여부 관심
-국제 은값 2.3%↑…70달러선도 터치
-다음주 PCE·워시 연준 의장 잭슨홀 연설 주목
국내 금시세가 상승했다. 한국금거래소 순금 가격은 한 돈에 89만9천원으로 오르며 90만원선에 바짝 다가섰다.
국제 금가격도 온스당 4,600달러를 돌파하며 3개월여 만에 최고 수준으로 올라섰다.
미국 재무부의 장기 국채 매입 확대 이후 달러 약세가 이어진 데다 기술적 저항선을 잇따라 넘어선 것이 금값을 끌어올린 것으로 풀이된다.
22일 오전 10시 기준 한국금거래소에서 순금(24K·3.75g)을 살 때 가격은 89만9천원으로 전날 마감가 89만2천원보다 7천원(0.78%) 올랐다.
팔 때 가격은 75만1천원으로 전날보다 8천원(1.07%) 상승했다.
18K 금 제품을 팔 때 가격은 55만2천원으로 전날보다 5천800원(1.05%), 14K는 42만8천100원으로 4천500원(1.05%) 각각 올랐다.
백금 가격도 상승했다.
백금 한 돈을 살 때 가격은 36만5천원으로 전날보다 2천원(0.55%) 올랐다. 팔 때 가격도 29만6천원으로 1천원(0.34%) 상승했다.
은은 한 돈을 살 때 1만2천720원으로 전날과 같았다. 팔 때는 1만750원으로 10원(0.09%) 올랐다.
한국거래소(KRX) 금시장은 이날 토요일을 맞아 휴장했다.
전날 KRX 금시장에서 1g당 금 가격은 20만3천410원에 거래를 마쳤다. 하루 전보다 1천790원(0.89%) 상승했다.
20만2천390원으로 출발해 장중 20만3천410원까지 올랐으며 저가는 20만1천170원이었다.
지난 20일 3.09% 급등한 데 이어 21일에도 상승하면서 20만원선을 유지했다.
국내 금값 상승은 국제 금시장의 강세와 맞물렸다.
미국 현지시간 21일 현물 금 가격은 온스당 4,623.94달러로 2.4% 상승했다. 장중에는 4,631.99달러까지 치솟으며 지난 5월15일 이후 최고치를 기록했다.
미국 12월 인도분 금 선물도 2.4% 오른 온스당 4,680.60달러에 거래를 마쳤다.
이번 주 국제 금가격은 5% 이상 상승했다. 3주 연속 오름세다. 특히 지난 19일에는 미국 재무부의 장기 국채 매입 확대 발표 이후 4% 넘게 급등하며 지난 2월 초 이후 가장 큰 하루 상승폭을 나타냈다.
금가격은 이번 주 초반까지만 해도 방향을 잡지 못했다.
장기 국채금리가 상승하고 달러가 강세를 보이면서 미국 현지시간 19일 새벽 한때 온스당 4,324달러대까지 밀렸다.
분위기를 바꾼 것은 미국 재무부의 장기 국채 매입 확대 발표였다.
미 재무부는 10~30년 만기 장기 국채에 대한 유동성 지원 매입 규모를 건당 20억달러에서 최소 40억달러로 두 배 확대하기로 했다.
미국의 재정적자와 막대한 국채 공급에 대한 우려로 장기 국채금리가 급등한 상황에서 나온 조치였다.
발표 직후 장기 국채금리는 급락했고 달러 가치도 떨어졌다. 금가격은 단숨에 온스당 4,500달러를 넘어섰다.
스콧 베센트 미 재무장관이 국채 매입 규모를 추가로 확대할 가능성까지 언급하면서 달러에 대한 경계감은 더욱 커졌다.
로이터에 따르면 투자자들 사이에서는 미 재무부가 장기 국채금리 상승을 억제할 경우 미국의 재정 부담에 대한 우려가 국채금리 대신 달러 약세로 나타날 수 있다는 시각이 나오고 있다.
달러 약세는 일반적으로 금가격에 긍정적인 요인이다.
국제 금은 달러로 거래되기 때문에 달러 가치가 떨어지면 다른 통화를 사용하는 투자자의 금 구매 부담이 줄어든다.
미국의 재정 건전성에 대한 우려도 금 수요를 자극한 것으로 분석된다.
미국의 국가부채는 최근 40조달러를 넘어섰다. 높은 재정적자와 국채 공급 증가가 장기적인 부담으로 지목되고 있다. 로이터에 따르면 미국의 올해 이자 비용만 약 1조2천억달러에 달한다.
재무부의 국채 매입 확대에도 장기 국채금리가 다시 상승했다는 점도 주목된다.
21일 미국 10년 만기 국채 수익률은 4.7%대를, 30년물은 5.2%대를 나타냈다.
국채 매입 확대가 단기적으로 시장을 안정시킬 수는 있지만 재정적자와 국채 공급이라는 근본적인 문제까지 해결하기는 어렵다는 평가가 나오는 이유다.
실제로 미 재무부의 장기 국채 매입 확대 규모는 32조달러가 넘는 미국 국채시장 전체와 비교하면 제한적이다.
그럼에도 금값이 상승세를 이어간 것은 달러 약세와 재정 불안에 대한 헤지 수요가 장기 국채금리 상승 부담을 넘어섰기 때문으로 풀이된다.
기술적인 흐름도 금시세 상승에 힘을 보탰다.
현물 금가격은 시장에서 중요하게 보는 200일 이동평균선인 온스당 약 4,513달러를 돌파했다.
로이터에 따르면 주요 이동평균선을 모두 넘어선 가운데 시장에서는 상승 흐름이 이어질 경우 온스당 4,700달러가 다음 가격대로 거론되고 있다.
바트 멜렉 TD증권 글로벌 상품전략 책임자는 기술적인 요인과 달러 약세가 최근 금값 상승을 이끌고 있다며 상승세가 지속될 경우 4,700달러가 다음 목표가 될 수 있다고 분석했다.
금 투자 수요도 다시 살아나는 모습이다.
골드만삭스는 글로벌 거시정책 위험을 회피하려는 수요가 증가하면서 금 콜옵션 수요가 크게 늘었다고 분석했다.
연방준비제도(Fed)의 7월 금리 동결 이후 추가 금리 인상에 대한 시장의 확신이 약해진 가운데 COMEX 금에 대한 투기적 관심과 금 ETF 수요가 회복되고 있다는 것이다.
Kitco가 실시한 주간 금시장 설문조사에서도 상승 전망이 우세했다.
월가 전문가 11명 가운데 8명(73%)이 다음 주 금가격 상승을 예상했다. 나머지 3명(27%)은 보합을 전망했으며 하락을 예상한 전문가는 없었다.
일반 투자자 211명을 대상으로 한 온라인 조사에서는 164명(78%)이 상승을 예상했다. 하락 전망은 12%, 보합 전망은 10%였다.
다만 단기간에 금 가격이 가파르게 오른 만큼 조정 가능성도 열어둘 필요가 있다.
금은 이번 주에만 5% 이상 올랐고 4,500달러와 4,600달러를 잇따라 넘어섰다.
Kitco에 따르면 일부 시장 전문가들은 금가격의 중장기적인 상승 흐름을 긍정적으로 평가하면서도 단기 모멘텀 지표가 과매수 영역에 진입했다는 점에 주목하고 있다.
금값이 4,600달러 위에서 안착할 경우 추가 상승 가능성이 커질 수 있지만 급등에 따른 차익실현이 나타날 가능성도 배제할 수 없다.
은도 강세를 이어갔다.
미국 현지시간 21일 현물 은 가격은 온스당 69.62달러로 2.3% 상승했다. 장중에는 70달러선을 넘어서기도 했다.
백금은 2.8% 오른 온스당 1,878.58달러, 팔라듐은 0.8% 상승한 1,344.96달러를 기록했다.
금과 은, 백금, 팔라듐 모두 주간 기준 상승세를 나타냈다.
국내 금시장에서는 환율도 변수다.
이날 원·달러 환율은 1,388.00원이다.
국제 금가격이 달러로 거래되는 만큼 원·달러 환율은 국내 금값을 결정하는 주요 요인 가운데 하나다.
원화가 강세를 보이면 국제 금가격 상승분이 국내시장에서는 일부 상쇄될 수 있다. 반대로 원·달러 환율이 오르면 같은 국제 금가격이라도 원화로 환산한 가격은 높아질 수 있다.
시장의 관심은 이제 다음 주 미국 경제지표와 연준의 통화정책으로 향한다.
특히 미국의 7월 개인소비지출(PCE) 물가지수와 케빈 워시 연준 의장의 잭슨홀 심포지엄 연설이 금가격의 다음 방향을 결정할 주요 변수로 꼽힌다.
오는 26일에는 근원 PCE 물가지수와 2분기 국내총생산(GDP) 잠정치, 내구재 주문 등이 발표될 예정이다.
연준이 선호하는 물가지표인 근원 PCE가 예상보다 낮게 나오면 추가 금리 인상에 대한 우려가 줄면서 금가격에 긍정적으로 작용할 수 있다.
반대로 인플레이션 압력이 예상보다 강하게 나타날 경우 금리 인상 가능성이 다시 부각되면서 금시세에 부담이 될 수 있다.
오는 28일에는 워시 연준 의장의 잭슨홀 연설이 예정돼 있다.
시장은 워시 의장이 인플레이션과 노동시장, 향후 금리 경로에 대해 어떤 신호를 내놓을지 주목하고 있다. Kitco도 PCE와 잭슨홀 연설을 다음 주 귀금속시장의 주요 변수로 꼽았다.
중동 정세와 국제유가도 변수다.
미국과 이란의 협상이 교착 상태를 이어가면서 호르무즈 해협을 둘러싼 불확실성이 계속되고 있다.
지정학적 긴장은 안전자산인 금 수요를 높일 수 있지만 국제유가 상승이 인플레이션을 자극하면 연준의 긴축 우려를 다시 키울 수 있다.
결국 단기적으로는 국제 금가격이 4,600달러선을 지켜낼지가 관심사다.
이번 주 금값은 미국 재무부의 장기 국채 매입 확대를 계기로 4,500달러를 돌파한 데 이어 4,600달러까지 넘어섰다. 200일 이동평균선도 회복하면서 기술적인 흐름 역시 이전보다 강해졌다.
다음 주에는 미국 PCE 물가지수와 워시 연준 의장의 잭슨홀 연설을 거치면서 추가 상승 여부가 판가름 날 전망이다.
국내에서는 국제 금가격과 원·달러 환율 움직임에 따라 한국금거래소 순금 가격이 한 돈에 90만원선을 넘어설지도 관심을 모은다.
실시간 금값시세는 한국금거래소와 한국거래소(KRX) 금시장에서 확인할 수 있다.
/박상진 기자 jhc@kjdaily.com
다음은 위 기사를 번역한 전문이다. 번역에 오류가 있을 수 있다.
<Precious Metals Market Trends on the 22nd>
- Today\'s Gold Price (Korea Gold Exchange 0.78%↑)
- Korea Gold Exchange Pure Gold Buying Price: 899,000 Won
- KRX Gold Price Closed at 203,410 Won Per gram Yesterday
- International Gold Price Up 2.4%... Surpasses $4,600
- Intraday $4,631... Highest in Over 3 Months
- Weekly Up Over 5% · 3 Consecutive Weeks of Rise
- Impact of U.S. Treasury Expansion of Long-Term Bond Purchases and Weak Dollar
- Breaks Through 200-Day Moving Average... Interest Focuses on Further Upside
- International Silver Price Up 2.3%... Touches $70 Mark
- Attention Focused on Next Week\'s PCE and Fed Chair Washington\'s Jackson Hole Speech
Domestic gold prices have risen. The price of pure gold at the Korea Gold Exchange climbed to 899,000 won per don, drawing closer to the 900,000 won mark.
International gold prices also surpassed $4,600 per ounce, reaching their highest level in over three months.
The rise in gold prices is attributed to the continued weakness of the dollar following the U.S. Treasury’s expansion of long-term bond purchases, coupled with successive breakthroughs of technical resistance levels.
As of 10:00 AM on the 22nd, the purchase price of pure gold (24K, 3.75g) at the Korea Gold Exchange was 899,000 won, up 7,000 won (0.78%) from the previous day\'s closing price of 892,000 won.
The selling price rose by 8,000 won (1.07%) from the previous day to 751,000 won.
The selling price of 18K gold products increased by 5,800 won (1.05%) to 552,000 won, while 14K gold rose by 4,500 won (1.05%) to 428,100 won.
Platinum prices also rose.
The purchase price of one don of platinum was 365,000 won, up 2,000 won (0.55%) from the previous day. The selling price also rose by 1,000 won (0.34%) to 296,000 won.
For silver, the purchase price remained unchanged from the previous day at 12,720 won per don. The selling price rose by 10 won (0.09%) to 10,750 won.
The Korea Exchange (KRX) gold market was closed on this day for Saturday.
On the previous day, the price of gold per gram in the KRX gold market closed at 203,410 won. This was an increase of 1,790 won (0.89%) from the day before.
It started at 202,390 won, rose to 203,410 won during the session, and recorded a low of 201,170 won.
Following a 3.09% surge on the 20th, the price continued to rise on the 21st, maintaining the 200,000 won mark. The rise in domestic gold prices coincided with the strength of the international gold market.
On the 21st (U.S. local time), spot gold prices rose 2.4% to $4,623.94 per ounce. During trading, it surged to $4,631.99, marking its highest level since May 15.
U.S. December gold futures also closed at $4,680.60 per ounce, up 2.4%.
International gold prices rose by more than 5% this week, marking a three-week consecutive upward trend. Notably, on the 19th, prices surged by over 4% following the U.S. Treasury Department\'s announcement of expanded purchases of long-term government bonds, marking the largest single-day gain since early February.
Gold prices had been unable to find a clear direction until early this week.
As long-term government bond yields rose and the dollar strengthened, prices briefly fell to the $4,324 per ounce range early on the morning of the 19th (U.S. local time). What shifted the atmosphere was the U.S. Treasury Department\'s announcement to expand its purchases of long-term government bonds.
The U.S. Treasury decided to double the scale of liquidity support purchases for long-term bonds maturing between 10 and 30 years, from $2 billion per transaction to at least $4 billion.
This measure came amidst a situation where long-term bond yields had surged due to concerns over the U.S. fiscal deficit and massive bond supply.
Immediately after the announcement, long-term bond yields plummeted, and the value of the dollar fell. Gold prices instantly surpassed $4,500 per ounce.
Caution regarding the dollar intensified as U.S. Treasury Secretary Scott Bescent even mentioned the possibility of further expanding bond purchases.
According to Reuters, there is a view among investors that if the U.S. Treasury curbs the rise in long-term bond yields, concerns about the U.S. fiscal burden could manifest as a weaker dollar instead of bond yields.
A weaker dollar is generally a positive factor for gold prices.
Since international gold is traded in dollars, a decline in the dollar\'s value reduces the burden of purchasing gold for investors using other currencies. Concerns regarding the fiscal soundness of the United States are also analyzed to have stimulated demand for gold.
The U.S. national debt recently surpassed $40 trillion. High fiscal deficits and an increase in the supply of government bonds are being cited as long-term burdens. According to Reuters, U.S. interest costs alone this year amount to approximately $1.2 trillion.
It is also noteworthy that long-term government bond yields have risen again despite the Treasury Department\'s expansion of bond purchases.
On the 21st, the yield on U.S. 10-year Treasury bonds was in the 4.7% range, while the 30-year yield was in the 5.2% range.
This is why assessments suggest that while expanded bond purchases may stabilize the market in the short term, they are unlikely to resolve the fundamental issues of fiscal deficits and bond supply.
In fact, the scale of the U.S. Treasury Department\'s expanded long-term bond purchases is limited compared to the entire U.S. bond market, which exceeds $32 trillion.
Nevertheless, the fact that gold prices continued their upward trend is interpreted as being due to hedging demand against a weak dollar and fiscal instability outweighing the burden of rising long-term bond yields. Technical trends also contributed to the rise in gold prices.
Spot gold prices have broken through the 200-day moving average of approximately $4,513 per ounce, which is considered a key level in the market.
According to Reuters, with prices having crossed all major moving averages, $4,700 per ounce is being discussed as the next target level if the upward trend continues.
Bart Melek, Head of Global Commodity Strategy at TD Securities, analyzed that technical factors and a weak dollar are driving the recent rise in gold prices, and that $4,700 could be the next target if the upward trend persists.
Investment demand for gold also appears to be reviving.
Goldman Sachs analyzed that demand for gold call options has increased significantly as demand to hedge against global macroeconomic policy risks has grown.
This suggests that speculative interest in COMEX Gold and demand for gold ETFs are recovering amidst weakened market confidence regarding further rate hikes following the Federal Reserve\'s decision to freeze rates in July. A bullish outlook prevailed in the weekly gold market survey conducted by Kitco as well.
Eight out of 11 Wall Street experts (73%) predicted that gold prices would rise next week. The remaining three (27%) predicted flat prices, and no experts predicted a decline.
In an online survey of 211 retail investors, 164 (78%) predicted a rise. 12% predicted a decline, and 10% predicted flat prices.
However, given the sharp rise in gold prices over the short term, it is necessary to leave open the possibility of a correction.
Gold rose by more than 5% this week alone, successively surpassing $4,500 and $4,600.
According to Kitco, while some market experts view the mid-to-long-term upward trend of gold prices positively, they are noting that short-term momentum indicators have entered overbought territory.
If gold prices stabilize above $4,600, the possibility of further gains could increase, but the possibility of profit-taking following the sharp rise cannot be ruled out.
Silver also continued its strong performance.
On the 21st (U.S. local time), spot silver prices rose 2.3% to $69.62 per ounce. During the trading session, it even surpassed the $70 mark.
Platinum recorded $1,878.58 per ounce, up 2.8%, while palladium rose 0.8% to $1,344.96.
Gold, silver, platinum, and palladium all showed an upward trend on a weekly basis.
The exchange rate is also a variable in the domestic gold market.
The won-dollar exchange rate was 1,388.00 won on this day.
As international gold prices are traded in dollars, the won-dollar exchange rate is one of the major factors determining domestic gold prices. If the Korean won strengthens, the rise in international gold prices may be partially offset in the domestic market. Conversely, if the won-dollar exchange rate rises, the price of gold converted into won may increase, even if the international price remains the same.
Market attention is now turning toward next week\'s U.S. economic indicators and the Federal Reserve\'s monetary policy.
In particular, the U.S. July Personal Consumption Expenditures (PCE) price index and Federal Reserve Chair Kevin Warsh\'s speech at the Jackson Hole Symposium are considered key variables that will determine the next direction of gold prices.
On the 26th, the core PCE price index, preliminary second-quarter GDP figures, and durable goods orders are scheduled to be released.
If the core PCE, the price indicator preferred by the Fed, turns out lower than expected, concerns about further interest rate hikes will lessen, which could have a positive effect on gold prices.
Conversely, if inflationary pressures prove stronger than anticipated, the possibility of interest rate hikes will resurface, potentially placing pressure on gold prices. Federal Reserve Chair Walter Warsh is scheduled to deliver a speech at Jackson Hole on the upcoming 28th.
The market is closely watching what signals Chair Warsh will send regarding inflation, the labor market, and the future path of interest rates. Kitco also identified the PCE and the Jackson Hole speech as key variables for the precious metals market next week.
The situation in the Middle East and international oil prices are also variables.
As negotiations between the U.S. and Iran remain at a stalemate, uncertainty surrounding the Strait of Hormuz persists.
Geopolitical tensions could boost demand for gold, a safe-haven asset, but if rising international oil prices stimulate inflation, it could reignite concerns about the Fed tightening monetary policy.
Ultimately, the focus in the short term is on whether the international gold price can hold the $4,600 level.
This week, gold prices surpassed $4,500 following the U.S. Treasury\'s expansion of long-term bond purchases, and subsequently crossed the $4,600 mark. With the recovery of the 200-day moving average, the technical trend has also become stronger than before.
Next week, the likelihood of further gains is expected to be determined by the U.S. PCE price index and Federal Reserve Chair Stephen Wash\'s Jackson Hole speech.
Domestic, attention is focused on whether the price of pure gold at the Korea Gold Exchange will surpass the 900,000 won mark per don, depending on movements in international gold prices and the won-dollar exchange rate.
Real-time gold prices can be checked at the Korea Gold Exchange and the Korea Exchange (KRX) gold market.
/Reporter Park Sang-jin jhc@kjdaily.com
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