[1% 초고수의 선택] '삼성생명' 사고 '제주반도체' 팔았다

[출처=한국거래소]

수익률 상위 1%에 해당하는 '초고수' 투자자들이 13일 삼성생명을 집중 매수한 반면 제주반도체는 차익실현성 매도에 나선 것으로 나타났다.

13일 미래에셋증권 투자자 동향에 따르면 장 마감 기준 초고수 투자자 순매수 상위에는 삼성전기, 심텍, 삼성전자우, 테스, 삼성생명, SK, HD현대일렉트릭, 이마트, 한국전력, 에이유브랜즈 등이 이름을 올렸다.

반면 순매도 상위에는 삼성전자, SK하이닉스, 한국콜마, 삼성에스디에스, SK텔레콤, DB하이텍, 제주반도체, 코스맥스, 삼양식품, OCI홀딩스 등이 포함됐다.

[출처=미래에셋증권]

이날 삼성생명은 29만1500원으로 전일 대비 3.64% 하락했지만 초고수 순매수 상위권에 이름을 올렸다. 실적 발표 이후 주가가 조정을 받자 저가 매수세가 유입된 것으로 풀이된다.

시장에서는 삼성생명 순매수 강세 배경으로 양호한 실적과 삼성전자 지분가치 재평가 기대를 꼽고 있다.

삼성생명은 이날 상반기 연결 기준 당기순이익이 1조9677억원으로 전년 동기 대비 33.8% 증가했다고 발표했다. 지배주주 순이익도 1조8935억원으로 35.8% 늘어나며 투자손익 개선과 자회사 실적 호조가 실적을 견인했다. 다만 2분기 기준 순이익은 보험계약마진(CSM) 조정 등 일회성 요인이 반영되며 시장 기대를 다소 밑돌았고, 이에 따른 실망 매물이 장중 주가 조정으로 이어졌다는 분석이다.

증권가에서는 이번 주가 조정을 오히려 매수 기회로 보는 시각도 나온다. 삼성생명은 보유 중인 삼성전자 지분가치 상승의 직접적인 수혜를 받을 수 있는 대표 금융주로 평가된다. 최근 반도체 업황 개선과 삼성전자 주가 회복 기대가 커지면서 지분가치 재평가 가능성이 부각되고 있으며, 안정적인 자본력과 주주환원 확대 기대도 투자 매력을 높이고 있다는 평가다.

실제 다수 증권사는 삼성생명의 목표주가를 상향하거나 매수 의견을 유지하고 있다. 삼성전자 지분가치와 보험 본업의 안정적인 이익 창출 능력을 동시에 보유한 점이 중장기 투자 포인트로 제시된다.

[출처=미래에셋증권]

반면 제주반도체는 8만8300원으로 전일 대비 1.49% 상승했지만 초고수 순매도 상위권에 이름을 올렸다.

시장에서는 제주반도체 순매도 확대 배경으로 최근 급등에 따른 차익실현과 밸류에이션 부담을 지목한다.

제주반도체는 레거시 메모리 공급 부족과 AI·엣지 디바이스용 저전력 메모리 수요 확대 기대를 바탕으로 올해 들어 가파른 상승세를 이어왔다. 1분기에는 사상 최대 실적을 기록했고 글로벌 고객사 공급 확대 기대도 지속되면서 투자심리가 크게 개선됐다.

다만 최근 주가가 단기간 급등하면서 차익실현 매물이 출회되는 모습이다. 증권가에서는 업황 자체는 여전히 우호적이지만 단기적으로는 주가가 실적 기대를 상당 부분 선반영했다는 평가가 나온다. 실제 최근 초고수 투자자들의 매매에서도 반도체 업황에 대한 부정적 시각보다는 급등 종목의 수익을 실현하고 대형 반도체주나 다른 업종으로 자금을 이동시키는 순환매 성격이 강한 것으로 해석된다.

한편 미래에셋증권은 AI 알고리즘을 통해 구간별 수익률과 매매 패턴, 거래 내역 등을 기반으로 '초고수' 투자자를 선별해 해당 매매 종목을 제공하고 있다.