“한국 반도체 어쩌나”…중국 공세에 D램·낸드값 20%대 폭락

삼성·SK하이닉스·키옥시아
메모리업계, 라인투자 줄이고
설비 전환해 ‘자연감산’ 유도

<매경DB>

11월 범용 메모리 가격이 올해 들어 가장 큰 폭으로 하락했다. 중국발 공급과잉에 정보기술(IT) 제품 수요 둔화까지 겹치면서 메모리 가격이 바닥을 딛지 못하고 있는 장면이다. 이에 반도체 업계를 중심으로 감산이 잇따를 것으로 전망된다.

1일 시장조사업체 D램익스체인지에 따르면 PC용 범용 D램(DDR4 8Gb 1G×8)의 11월 평균 고정거래가격은 전월 대비 20.59% 하락한 1.35달러로 집계됐다. 이는 2023년 9월 1.3달러 이후 가장 낮은 수준이다. 또 메모리카드·USB용 범용 낸드 제품(128Gb 16G×8 MLC)의 평균 고정거래가격은 전월 대비 29.8% 하락한 2.16달러를 기록했다. 낸드 가격은 올해 들어 50% 이상 하락해 2015년 8월 통계를 작성한 이후 최저가로 떨어졌다.

DDR4 8Gb 1G×8은 주로 PC 메인보드에 탑재되거나 서버에 사용된다. 또 128Gb 16G×8 MLC는 스마트폰, 태블릿, 솔리드스테이트드라이브(SSD), USB 드라이브에 사용되는 범용 제품군이다.

이들 범용 메모리 칩이 하락한 배경은 크게 중국발 저가 공세와 IT 제품 수요 둔화 등 두 가지다. 대만 디지타임스에 따르면 중국산 DDR4 가격은 삼성전자와 SK하이닉스의 절반 수준이다. 또 이들 중국산 DDR4는 중고 제품보다도 약 5% 저렴하다. 중국 정부의 보조금을 등에 업고 저가 대량 공급에 속도를 내고 있는 것이다. 중국 대표 D램 기업인 CXMT는 17·18㎚ 기반 DDR과 저전력 D램인 LPDDR4X 같은 저가형 메모리에 집중하고 있는 기업이다. CXMT는 생산 용량을 비약적으로 늘리고 있다. 2020년만 해도 웨이퍼 생산 장수가 월 4만장에 불과했지만, 올해 들어 20만장으로 늘어났다. 생산능력 기준 4위 수준이다.

낸드는 재고 압박을 받고 있다. 트렌드포스는 “낸드 현물 거래가의 하락 추세는 지속될 것으로 보인다”면서 “현물 거래 가격이 급락하면서 거래자들이 더 큰 손실을 볼 가능성을 염려하고 있다”고 설명했다. 주요 칩 기업들은 감산을 고심하고 있다. 대만 커머셜타임스에 따르면 낸드 3위 기업인 키옥시아는 올 1월부터 감산에 나설 전망이다. SK하이닉스, 마이크론, 키옥시아 등은 2022년 하반기부터 올해 초까지 선별적 감산에 돌입한 바 있다. 삼성전자 역시 2023년 4월부터 뒤늦게 낸드 감축에 들어갔다. 재고량 조절을 통해 가격 안정을 노린 대목이다.

한국 반도체 업체들은 신규 설비 투자 대신 라인 전환을 고심하고 있다. 앞서 삼성전자는 콘퍼런스콜을 통해 “낸드의 경우 새 설비를 구축하는 대신 현재 불필요한 라인을 수요에 맞춰 전환하겠다”는 뜻을 내비쳤다. 범용 칩 생산 규모를 단계별로 줄여나가겠다는 뜻이다. 이러한 움직임은 4분기 실적에 일부 반영될 수 있다. 트렌드포스는 “3분기 낸드 시장 매출은 전 분기 대비 2% 감소하는 데 그쳤지만, 4분기 전체 낸드 시장 매출은 전 분기 대비 약 10% 감소할 전망”이라고 내다봤다.