2023년 IPO 76%가 중소형주…12월 따따상 5개사 중 3개사는 급락

지난해 기업공개(IPO) 시장은 중소형 IPO 위주로 활성화한 것으로 나타났다. 1조원 이상 초대형 IPO는 전무했다.

27일 금융감독원이 발표한 ‘2023년 IPO 시장동향 분석’에 따르면 지난해 IPO는 82개사로 전년(70개사) 대비 17.1% 증가했다. 다만 IPO 공모금액은 3조3000억원으로 전년(15조6000억원) 대비 78.8% 감소했다. 2022년에는 LG에너지솔루션(12조7000억원) 등 초대형 IPO가 있었기 때문이다. LG에너지솔루션을 제외하면 공모금액은 16.0% 증가한 수치다.

지난해 IPO는 100억~500억원 규모의 코스닥 중심의 중소형 IPO가 75.6%를 차지했다. 1000억~1조원 규모의 대형 IPO는 코스피에서는 두산로보틱스(4212억원), 에코프로머티(4193억원), DS단석(1220억원) 코스닥에서는 파두(1938억원) 등 4건이 있었다. 1조원 이상 IPO는 지난해 없었다.

수요예측 시 공모가가 밴드상단을 초과하는 비중은 지난해 74.4%로 전년(54.2%) 대비 늘었다. 청약 경쟁률도 지난해 934대 1로 전년 775대 1 대비 20.7% 늘었다. 공모가 대비 상장일 시초가 수익률은 지난해 82%로 전년(30%) 대비 크게 늘었고 공모가 대비 상장일 종가 수익률도 72%로 전년(28%) 대비 늘었다. IPO 시장이 살아나면서 지난해 12월에 상장한 기업의 수익률이 크게 늘었다. 당시 6건의 시초가, 종가의 평균 수익률은 200%를 상회했다.

자료=금융감독원

다만 지난해 12월 이른바 따따상(공모가 대비 4배로 시초가 형성)을 기록한 5개 IPO 기업 중 3개사는 이후 가격이 크게 하락해 상장일 가격 대비 평균 49.7% 손실을 기록하고 있었다.

금감원 관계자는 “IPO 공모주에 대한 투자자들의 관심이 크게 증가하고 있으나 주가변동 위험도 확대됐다”며 “투자자들은 공모주의 높은 가격 변동위험을 고려해 신중히 투자할 필요가 있다”고 조언했다.

안승진 기자 prodo@segye.com