이지스자산운용, 대체투자 외연 넓힌다…해외 세컨더리 블라인드펀드 조성

글로벌 사모펀드에 출자…펀드 투자 대상에 공동 투자
해외 비상장기업 지분·사모대출 투자로 대체투자 확대

[이데일리 김성수 기자] 이지스자산운용이 해외 기업 세컨더리 투자에 나서면서 대체투자 외연을 확장하고 있다. 부동산, 인프라 중심으로 성장한 대체투자 포트폴리오에 해외 사모대출과 비상장주식 등 기업금융을 확대해 운용 경쟁력을 높인다는 구상이다.

세컨더리 투자는 비상장주식, 사모대출 등이 기존에 조성된 펀드의 투자금 중도 회수 목적에서 저렴하게 나왔을 때 이를 사들여 수익을 남기는 방식이다. 새로 조성하는 펀드에 참여하는 프라이머리 투자보다 회수 기간이 짧고, 가격 협상력을 가질 수 있다는 특징이 있다.

이지스자산운용 사옥 (사진=이지스자산운용)

이지스자산운용은 최근 해외 기업 세컨더리 블라인드펀드를 1억달러(약 1340억원) 규모로 조성했다고 11일 밝혔다. 이지스자산운용이 직접 운용하는 첫 세컨더리 블라인드펀드다.

이 펀드는 글로벌 사모펀드 운용사의 세컨더리 블라인드펀드에 출자하고, 해당 펀드가 투자하는 대상 중에서 선별해 공동 투자하는 전략을 구사한다.

특히 미국 뉴욕에서 발굴한 세컨더리 투자 기회를 해외 현지 투자자보다 늦지 않게 공동 투자할 수 있다는 이점이 있다. 첫 투자 대상은 글로벌 은행이 보유한 기업 지분 포트폴리오를 매입한 거래로, 할인율이 작년 말 기준 순자산가치(NAV) 대비 33%에 달했다.

국내 증권사의 총액인수 과정 없이 현지 투자자와 동일한 일정에 따라 거래를 마쳤다.

또한 이지스자산운용은 총 1억달러 규모 펀드들을 동시에 조성했다. 글로벌 사모펀드 운용사와 공동 투자를 위한 프로젝트펀드와 블라인드펀드 출자를 위한 재간접 펀드가 포함된다.

이지스자산운용은 총 2억달러(약 2680억원) 규모의 해외 기업 세컨더리 펀드 조성을 시작으로 세컨더리 시장 진출을 본격화할 계획이다.

이지스자산운용 관계자는 “기업금융 기준으로 세컨더리 시장은 2010년 약 220억달러 규모에서 올해 기준 1200억달러 규모로 급성장 중”이라며 “우리 회사는 이번 블라인드펀드 조성을 통해 세컨더리 시장 진출에 의미 있는 초석을 세웠다”고 말했다.

이어 “글로벌 사모펀드 운용사와 긴밀히 협력해 우량 자산을 선별하고 신속히 확보해 수익률과 안정성 제고에 나서겠다”고 덧붙였다.

김성수 (sungsoo@edaily.co.kr)