세금공제 혜택은 좋지만 소장펀드 수익률은 '암울'

서민들을 위한 절세용 상품으로 주목받았던 소득공제 장기투자 펀드(소장펀드)에서 자금이 지속해서 빠져나가고 있다. 장기 수익률이 일반 주식·채권형 펀드 대비 부진하기 때문이다.

29일 금융정보업체 에프앤가이드에 따르면 지난 5년간 소장펀드 수익률은 -11.11%로 집계됐다. 이는 같은 기간 국내 주식형 펀드(-0.67%), 혼합형 펀드(6.92%), 채권형 펀드(7.34%) 대비 크게 부진한 수치다. 총 45개 펀드 테마 유형 가운데 소장펀드 순위는 수익률 기준으로 42위였다. 코스피의 5년 수익률이 0.4% 정도인데 소장펀드가 시장 평균치에 크게 못 미치는 장기 수익률을 보인 셈이다.

소장펀드는 연봉이 5000만원 이하인 투자자들이 연간 40%까지 소득공제 혜택을 볼 수 있는 투자 상품이다. 최대 납입 한도는 매년 600만원으로 최대치로 납부할 때 공제 혜택 규모는 240만원이다.

이렇게 되면 투자자들은 연말정산 시 세금 16.5%에 해당하는 39만6000원을 환급받을 수 있어 서민을 위한 대표적인 절세 상품으로 인기를 끌었다.

증권업계에서는 소장펀드에 대형·가치주보다 중·소형 종목이 다수 포함돼 있는 게 장기 수익률 부진을 나타낸 원인이라는 설명이다. 국내 A소장펀드의 포트폴리오 구성을 살펴보면 올해 1월 기준 중·소형 종목 비중이 43.9%로 절반가량에 달했다.

소장펀드에 대한 공제 혜택은 펀드 가입 후 10년까지 주어진다. 소장펀드 가입기간은 2014년 3월부터 2015년 말까지로 가입자들은 2024~2025년까지 공제 혜택을 누릴 수 있다. 여전히 공제 혜택을 받을 수 있는 기간임에도 가입자들은 단순 지수 추종 상품 대비 부진한 수익률에 첫 환매가 가능해진 2019년 이후 자금을 지속적으로 빼는 모습이다.

지난 3년 동안 소장펀드에서는 자금 1660억원이 유출됐으며, 올해도 20억원이 빠져나갔다. 1조원을 넘어섰던 소장펀드 설정액은 현재 8200억원 수준에 머물고 있다.

[차창희 기자]