KG그룹, 쌍용차 인수예정자 선정..쌍방울 "끝까지 갈 것"

쌍용자동차 평택공장.

KG그룹과 파빌리온PE가 쌍용자동차의 우선 인수 후보로 결정됐다. 경쟁에서 밀린 쌍방울그룹은 추후 매각공고가 나오면 다시 인수에 도전할 계획이라며 '끝까지 간다'는 입장을 밝혔다.

쌍용자동차와 매각주간사인 EY 한영회계법인은 법원의 허가를 받아 KG 컨소시엄을 인수합병(M&A) 공고 전 인수예정자로 선정했다고 13일 밝혔다.

쌍용차 측은 인수대금의 크기, 유상증자비율·요구 지분율, 인수 이후 운영자금 확보계획(조달 규모 및 방법), 고용보장 기간 등에 중점을 두고 종합적으로 평가해 공고 전 인수예정자를 선정했다고 설명했다.

쌍용차 관계자는 "에디스모터스와의 M&A 실패를 거울삼아 인수대금·인수 후의 운영자금에 대해 총액 규모뿐 아니라 제시된 자금조달 계획의 조달 증빙과 투입 형태 등에 대해 각각의 가중치를 부여해 평가했다"고 말했다.

KG그룹은 2019년 동부제철 인수 당시 손잡았던 사모펀드 캑터스프라이빗에쿼티(PE)와 컨소시엄을 구성했으며, 실사 과정에서는 또 다른 후보였던 파빌리온PE와 손을 잡았다. KG그룹은 올 하반기 KG ETS의 환경에너지 사업부를 매각해 5000억원을 확보한다는 방침이다.

다만 쌍용차 인수전은 '스토킹 호스' 방식으로 진행된다는 점에서 변수는 여전하다. 스토킹 호스는 인수 예정자를 선정해 놓고 별도로 공개경쟁 입찰을 진행하며, 입찰 무산 시 인수 예정자에게 매수권을 주는 매각 방식을 말한다. 본입찰에서 KG그룹 컨소시엄이 제시한 가격보다 더 많은 금액을 제시한 입찰자가 없다면 최종 인수후보로 확정된다.

쌍방울그룹은 끝까지 쌍용차 인수에 도전한다는 입장이다. 쌍방울은 특장차 제조 계열사인 광림을 주축으로 KH필룩스와 컨소시엄을 구성했다. KB증권이 인수자금 조달 참여 계획을 철회했지만, 인수 자금 조달에는 문제가 없다는 입장이다.

쌍방울 관계자는 "안타깝지만 아직 끝난 것이 아니다. 이스타항공 인수전 당시 공개입찰을 통해 단독 입찰하는 등 경쟁 입찰에 대한 값진 경험이 있다"며 "이러한 경험을 바탕으로 최종 인수자가 될 수 있도록 잘 준비할 계획"이라고 밝혔다.

쌍용차는 이달말 매각공고를 내고 다음달말 인수제안서 접수 및 최종 인수예정자 선정할 예정이다. 이후 7월말 회생계획안을 제출하고 8월말까지 관계인집회 및 회생계획안 인가를 마무리할 계획이다. 서울회생법원은 지난 7일 쌍용차가 신청한 회생계획안 가결기간을 오는 10월15일까지 연장한 바 있다.

쌍용차 관계자는 "M&A 공고 전 인수예정자인 KG 컨소시엄과 다음주 중에 조건부 투자계약을 체결할 예정"이라며 "그 이후 공개 매각 절차를 진행할 계획"이라고 밝혔다.

장우진기자 jwj17@dt.co.kr