이녹스첨단소재, 올해 역대 최대 실적 달성..목표가 ↑ -DB

[이데일리 김소연 기자] DB금융투자는 5일 이녹스첨단소재(272290)에 대해 3분기를 비롯해 올해 역대 최대 실적을 기록할 것으로 전망했다. 코로나19 이후 언택트 IT 수요 강세로 이녹스첨단소재의 전반적인 소재공급 확대, 유기발광다이오드(OLED) 소재 판매 호조 등으로 올해 역대 최대 실적을 달성할 것으로 내다봤다. 투자의견 ‘매수’ 유지, 목표주가 5만원(무상증자 반영)으로 상향 제시했다. 현재주가는 1일 기준 3만7700원이다.

어규진 DB금융투자 연구원은 이날 보고서에서 “이녹스첨단소재의 3분기 실적은 매출액 1350억원, 영업이익 294억원으로 분기 최대 실적을 달성할 전망”이라고 말했다. 이어 “LG디스플레이 OLED TV 판매 호조, 신규 아이폰 출시 효과로 INNOLED 실적 성장이 이어지는 가운데 3분기 삼성전자 스마트폰 판매 호조와 신규 폴더블 스마트폰 출시 등의 영향으로 스마트 플렉스, 이노플렉스 등 사업부 실적도 개선될 것”이라고 전망했다.

이녹스첨단소재가 올해 역대 최대 실적을 달성할 것으로 예상했다. 어 연구원은 “올해 이녹스첨단소재의 연간 실적은 매출액 4540억원, 영업이익 810억원으로 역대 최대 실적을 달성할 전망”이라며 “코로나19 이후 언택트 IT 수요 강세에 따른 전반적인 소재공급이 증가하는 상황에서 특히 LG디스플레이향 대형 OLED TV용 봉지소재 매출이 증가하며 2021년 INNOLED 부분 매출액이 전년비 64.3% 증가한 2560억원을 달성하며 전체 성장을 이끌 전망”이라고 강조했다.

이어 “또 삼성전자 신규 폴더블 스마트폰 판매 호조에 따른 기존 스마트플렉스 아이템의 확장 적용, 삼성디스플레이의 신규 QD OLED TV 출시에 따른 신규 재료 적용 등을 2021년은 OLED 성장 이외에 또 하나의 성장 축을 확보하는 시기가 될 것”이라고 전망했다.

이와 같은 OLED 소재 판매 호조에 따른 실적 추정치 상향을 반영해 목표주가를 상향제시했다. 그는 “최근 실적 추정치 상향분이 단기 주가 상승분을 넘어서며 현 주가수익비율(PER)은 11.1배 수준으로 저평가 구간”이라며 “현 시점에서 이녹스첨단소재에 대해 매수 추천한다”고 했다.

김소연 (sykim@edaily.co.kr)